Náš příběh začíná v roce 1850, kdy byl založen vikariát v Novém Mexiku za prvního biskupa na území, biskupa Jean Baptiste Lamy. Bishop Lamy, který viděl potřebu vzdělávat dívky na území, zaslal katolickým učitelským rozkazům, aby otevřely dívčí školu. Sestry z Loretta odpověděly a poslaly šest sester, aby otevřely Loretánskou akademii. Nedávno pod mexickou nadvládou bylo území Nového Mexika plné španělsky mluvících občanů, takže šest se muselo naučit španělsky a po náročné cestě, během níž matka představená zemřela, nakonec dorazila do Santa Fe a otevřela škola v roce 1853.

V roce 1873 mohly Sestry zahájit stavbu kaple. Za použití stejného francouzského architekta a stavitelů jako bazilika sv. Františka byla kaple Panny Marie Světlé (jak byla tehdy známá) vytvořena podle oblíbené arcibiskupky Lamy Sainte Chapelle v Paříži. Díky své architektuře v gotickém stylu by kaple jistě vynikla mezi malými adobe domy, které ji v té době obklopovaly.

Bohužel architekt zemřel, než byl postaven přístup do chóru. Vzhledem k výšce podkroví a malým rozměrům kaple by schodiště zabralo příliš mnoho podlahové plochy, čímž by se snížila kapacita sedadel na nepřijatelně malou úroveň. Legenda uvádí, že při hledání vedení a pomoci se sestry Loretta modlyly devětidenní novénu k svatému Josefovi, patronovi tesařů. Novéna je speciální modlitba, která se říká devět po sobě jdoucích dní. V poslední den novény se objevil tesař pouze s kladivem a tesařským náměstím. Postavil to, co je nyní známé jako Zázračné schodiště, pomocí jednoduchých nástrojů a dřevěných kolíků. Vzácné dřevo nepochází z amerického jihozápadu. Když bylo schodiště kompletní, říká se, že tesař zmizel bez obdržení poděkování nebo platby. Sestry vyzkoušely všechny místní obchody s dřevem, ale nenalezly otevřené účty pro zásoby svých schodů. Někteří věří, že tesařem byl sám sv. Josef, zatímco jiní věří, že to byl někdo, koho poslal sv. Josef. Je známo, že se sestry z Loretta modlyly a jejich modlitby byly vyslyšeny.

Schodiště má dvě kompletní otočení o 360 stupňů bez středního sloupu pro konstrukční podporu. Celá váha schodiště spočívá na spodním schodišti. Zábradlí bylo přidáno přibližně o deset let později kvůli obtížnosti stoupání po vysokých zúžených schodech bez zábradlí. Dva malé držáky, které lze vidět na vnější straně spojující schody se zdí a sloupem, byly přidány v polovině 20. století, aby poskytly větší podporu a chránily schodiště před negativními účinky způsobenými vibracemi od projíždějících osobních a nákladních automobilů. Bohužel namísto pomoci strukturální integritě schodiště moderní konzoly poškodily jeho strany tím, že bránily přirozenému pružnému pohybu schodiště při jeho používání. Spodní strana schodiště byla původně otevřená, ale byla vyplněna koňským vlasem a vápennou směsí namalovanou tak, aby vypadala jako dřevo.