Palladio per investitori
Il palladio è diventato famoso negli ultimi anni. Il “nuovo metallo bianco” è sempre più richiesto in applicazioni che vanno dalla gioielleria ai convertitori catalitici per automobili. Il risultato è stato uno straordinario aumento dei prezzi, che ha reso il palladio il migliore tra i metalli preziosi.
Che cosè il palladio?
Il palladio è un metallo prezioso bianco-argento estremamente raro. È 30 volte più raro delloro ed è 15 volte più raro del platino.
Il palladio è stato scoperto nel 1803, ma i depositi di minerali estraibili non sono facili da ottenere venire da. Gran parte della produzione attuale è limitata a Canada, Russia e Sud Africa. Questultimo è diventato una giurisdizione difficile per i minatori in cui operare. I disordini del lavoro e le interruzioni elettriche sono sempre più comuni lì.
La Russia è il principale produttore, estraendo circa la metà dellattuale produzione annuale di 200.000 once. Circa il 30% della fornitura proviene dal Sud Africa.
Palladium Prop erties & Applicazioni
Il palladio è uno dei tre metalli del gruppo del platino disponibili nei mercati delloro. Platino e rodio sono gli altri due. Questi metalli condividono proprietà chimiche simili, ma il palladio offre la densità più bassa e il punto di fusione più basso del gruppo.
Più della metà del palladio estratto viene utilizzato nei convertitori catalitici automobilistici che sono stati obbligatori come parte di un sforzo per ridurre le emissioni nocive. I convertitori catalitici trasformano i gas nocivi, inclusi idrocarburi, monossido di carbonio e biossido di azoto, in azoto, anidride carbonica e vapore acqueo più benigni.
Ogni convertitore catalitico richiede circa 1/20 di oncia di un metallo del gruppo del platino. La produzione mondiale di veicoli nel 2016 è stimata in 72 milioni, quindi puoi vedere come la domanda di palladio, platino e rodio aumenta davvero.
Per cosa viene utilizzato il palladio?
- Catalitico Convertitori
- Gioielli
- Elettronica
- Trattamento delle acque sotterranee
- Applicazioni chimiche
- Odontoiatria
Il palladio ha anche guadagnato popolarità come veicolo di investimento. Una varietà di zecche e raffinerie stanno producendo monete e lingotti per la vendita al dettaglio e sono stati formati ETF per soddisfare la domanda degli investitori istituzionali.
Palladium Bullion più venduto:
Il palladio sale alla ribalta
La cronologia dei prezzi del palladio è affascinante. Il metallo ha iniziato a uscire da una relativa oscurità negli anni 90 quando le case automobilistiche hanno scoperto che era unottima alternativa al più costoso platino. I prezzi hanno subito unaccelerazione al rialzo e hanno raggiunto un picco di oltre $ 1000 allinizio del 2000. La corsa al rialzo del prezzo è stata seguita da un brusco calo e il metallo ha trascorso la maggior parte del decennio successivo scambiando sotto i $ 400 loncia.
nel 2008 linteresse per i metalli preziosi come bene rifugio ha cominciato a crescere. Il complesso dei metalli preziosi ha toccato il fondo nel dicembre 2015 e, ad oggi, il palladio è stato di gran lunga il migliore in termini di prezzo. Il prezzo per oncia ha eclissato per la prima volta in assoluto quello del platino nel 2017. Il metallo ha cavalcato unondata di maggiore domanda di investimenti unita a una ripresa nel settore della produzione automobilistica in tutto il mondo.
Cosè il prezzo spot del palladio?
Il termine Prezzo a pronti per il palladio (e altri metalli preziosi) si riferisce al prezzo corrente del metallo così come viene negoziato tramite contratti nei mercati dei futures. Tecnicamente parlando il prezzo spot è il prezzo delloperazione più recente, per un contratto con la data di consegna disponibile più vicina.
Il “prezzo spot” è un prezzo cartaceo. Pochissimi contratti futures comportano la consegna fisica di il metallo. Questi contratti hanno anche un sacco di leva incorporata. Spesso dozzine o addirittura centinaia di once di carta vengono scambiate per ogni oncia di lingotti di palladio fisici nellinventario della borsa.
Le monete e i lingotti di palladio non possono effettivamente essere acquistati al prezzo spot. I prodotti al dettaglio sono molto più piccoli delle barre da 100 once detenute nelle scorte del COMEX e di altre borse a termine. Il costo di fabbricazione e spedizione di questi prodotti più piccoli sono inclusi, insieme al profitto del rivenditore un premio che gli investitori al dettaglio pagano in aggiunta al prezzo spot.
Il prezzo spot è il prezzo che gli investitori generalmente vedono pubblicato online o sui giornali.
Il palladio è più costoso delloro?
Nel 2019, il palladio ha registrato unimpennata rd high – superando il prezzo delloro. Nel corso dellanno, loro ha intrapreso una forte manifestazione per reclamare il titolo di metallo prezioso più costoso. Storicamente, loro tende ad essere il palladio più costoso.
Il palladio è un buon investimento?
Il palladio è un buon metallo da tenere nel tuo portafoglio di investimenti per la diversificazione. Mostra poca correlazione con azioni, obbligazioni e altre attività finanziarie. Il palladio spesso zig mentre altre classi di asset, e persino altri metalli preziosi, zag.
Il palladio è stato un investimento fantastico dal 2016-2019, più che triplicato in valore e superando di gran lunga il mercato azionario insieme ad altri metalli. In quel periodo, i prezzi del palladio sono aumentati da meno di $ 500 / oz. a un record di $ 1,600 / oz. Alcuni analisti ritengono che un deficit cronico dellofferta spingerà il palladio ancora più in alto negli anni a venire.
Perché il palladio è così costoso?
Laumento della domanda da parte delle case automobilistiche si è combinato con unofferta restrittiva per aumentare i prezzi del palladio . Dal 2016, i prezzi per il metallo speciale sono più che triplicati poiché i deficit di fornitura si sono ampliati.
Il mercato globale del palladio ha registrato un deficit di 600.000 once nel 2018. Il deficit dovrebbe salire a 800.000 once come consumo di palladio raggiunge 11,2 milioni di once mentre la produzione mineraria è in ritardo e le rimanenti scorte russe diminuiscono.
Come viene estratto il palladio?
La stragrande maggioranza del palladio non proviene da miniere di palladio primarie. In effetti, esistono solo due principali produttori di palladio puro. La maggior parte del palladio viene estratto come sottoprodotto dellestrazione di altri metalli, in genere nichel, rame, oro e / o platino.
La maggior parte della produzione di palladio proviene dal Sud Africa e dalla Russia, con contributi minori provenienti dal Canada e gli Stati Uniti.
Durante gli anni 70 e 80, lallora Unione Sovietica aveva accumulato grandi riserve strategiche di palladio. Successivamente sono stati rilasciati gradualmente sul mercato. Sebbene alcune incertezze circondino lo stato attuale delle scorte di palladio russe, si ritiene che rimanga ben poco come potenziale fonte di approvvigionamento.
Qual è la differenza tra un “oncia” e un “oncia troia”?
Questa è una distinzione importante da fare perché è il prezzo per oncia troy che conta quando si tratta di palladio e altri metalli preziosi. Unoncia troy è più pesante di unoncia “standard” (avoirdupois). Unoncia troy equivale a 31,1 grammi mentre unoncia standard equivale a 28,35 grammi. Ci sono 14,5833 once troy in una libbra standard di 16 once.
Loncia troy è lunità di misura predefinita di oro, argento, platino, palladio e rodio in Nord America, Regno Unito e altrove.
Vendita di palladio
È importante per investitori per capire che ci sono realmente due prezzi per il palladio e altri metalli: un “prezzo bid” e un “prezzo ask”. “Bid price” si riferisce allimporto che un acquirente (generalmente un market maker o un dealer) pagherà per il metallo quando un cliente desidera vendere. Il “prezzo domanda” è il prezzo che i clienti pagano quando desiderano acquistare.
La differenza tra questi due prezzi è chiamata “spread” o “spread bid-ask”. Rappresenta il valore del dealer o del trader margine di profitto. Questo spread rappresenta le spese di transazione per un “viaggio di andata e ritorno”: il costo per acquistare larticolo ora e venderlo in un secondo momento.
Gli investitori intelligenti prestano attenzione ai prezzi di offerta e domanda e cercano rivenditori, come come Money Metals Exchange, che offre spread molto bassi. Qui su questo sito gli investitori possono vedere entrambi i prezzi aggiornati in tempo reale su tutte le pagine dei prodotti.
Il palladio come diversificazione della tua azienda di metalli
Il palladio ha molto senso per gli investitori di lingotti che cercano diversificare la propria azienda. La storia recente è un buon esempio di come può funzionare la diversificazione. Il metallo ha sovraperformato notevolmente largento, loro e il platino nel 2016 e nel 2017. Il prezzo del palladio è raddoppiato dal suo minimo vicino a $ 500 loncia, mentre i prezzi dellargento hanno guadagnato circa il 25% e loro ha aggiunto circa il 20%.
sarà legato più strettamente alla domanda industriale rispetto alloro e allargento. Gli ultimi due sono metalli monetari e risponderanno alla forza o alla debolezza del dollaro USA e alle preoccupazioni sulla politica monetaria, la spesa federale e il debito.
Per gli investitori che hanno costruito una posizione in oro e argento e desiderano unesposizione a un insieme leggermente diverso di driver fondamentali, il palladio potrebbe essere la strada da percorrere.
Scarsità del palladio
I metalli preziosi sono preziosi perché sono difficili da trovare e da produrre. Palladio è molto più raro delloro o dellargento. Man mano che la sua utilità nelle applicazioni industriali cresce e la consapevolezza degli investitori aumenta, le condizioni per lofferta sono inferiori alla domanda. La straordinaria scarsità del palladio potrebbe tradursi in aumenti di prezzo eccezionali.